Wells Fargo Cisco акцияларын «сатып алуға» ұсынды және 22% өсімді күтеді
Әлемдегі ең ірі желілік жабдық жеткізушісі Cisco Systems компаниясының акциялары алдағы бір жылда 20%-дан аса өсуі мүмкін, деп есептейді Wells Fargo сарапшысы. Ол компанияның тоқсандық есебінен кейін инвестициялық ұсынымын «сатып алу» деп өзгертті. Cisco экономикалық белгісіздікке қарамастан, тапсырыс берушілер желілерін кеңейту үшін қаржы жұмсауды жалғастырады деп сенеді. 15 мамырдағы сауда-саттықта Cisco акциялары 6%-дан аса өсіп, соңғы үш айдағы максимум бағаға жетті.
Егжей-тегжейлі
Wells Fargo сарапшысы Аарон Рейкерс Cisco компаниясының рейтингін бұрынғы «бейтарап» (Equal weight — «ұстап тұру») бағасынан Overweight деңгейіне көтерді, бұл «сатып алу» ұсынымына сәйкес келеді, деп жазады CNBC. Сондай-ақ, ол акциялардың мақсатты бағасын 72 доллардан 75 долларға дейін өсірді, бұл ағымдағы котировкалардан 22% жоғары.
Сарапшы бұл болжамын Cisco-ның 2025 қаржы жылының 26 сәуірде аяқталған үшінші тоқсанына арналған есебінен кейін жақсартты. Компанияның табысы 11% өсіп, $14,15 млрд болды. Ал түзетілген таза пайда 9% артып, бір акцияға шаққанда 0,96 доллар болды. Бұл көрсеткіштердің екеуі де Уолл-стриттің күткенінен жоғары болды: сарапшылар табысты 14,08 млрд доллар, ал түзетілген пайда көрсеткішін (EPS) 0,92 доллар деп болжаған еді, деп хабарлайды CNBC LSEG деректеріне сілтеме жасап.
Cisco үш тоқсан ішінде интернет-компаниялар ИИ инфрақұрылымына $1,25 млрд-тан көп тапсырыс жасағанын. Бұған дейін компания бұл көрсеткішке тек келесі тоқсанның қорытындысы бойынша ғана қол жеткіземіз деп күткен.
Bloomberg мәліметінше, компания қазіргі тоқсанға сенімді болжам ұсынып отыр. Бұл жасанды интеллектке байланысты желілік жүйелерге деген сұраныстың әлі де артып жатқанын көрсетеді. Cisco осы тоқсанда бір акцияға шаққандағы пайда $0,96–0,98, табыс $14,5–14,7 млрд аралығында болады деп күтуде. Ал сарапшылар $0,95 пайда және $14,58 млрд табыс болады деп болжаған.
Cisco өнімдеріне деген сұранысты корпоративті клиенттер мен бұлтты қызмет көрсетушілер қолдап отыр. Олар ЖИ функцияларының көбеюіне байланысты өз желілерін кеңейтіп жатыр. Ірі ойыншылардың (мысалы, Microsoft) экономикалық белгісіздік жағдайында кейбір жобалардан бас тартқанына қарамастан, бұл болжам инфрақұрылымға инвестиция жалғасып жатқанын көрсетеді.
Cisco акциялары 15 мамырда есеп жарияланғаннан кейін 6%-дан аса өсіп, ақпан айының ортасынан бері максимумға жетті. Бұл өсімді есептемегенде, компания акциялары биыл 3,5% қымбаттады — бұл енді кішігірім өсімге шыққан S&P 500 индексімен салыстырғанда әлдеқайда жақсы нәтиже.
Wells Fargo неліктен Cisco акциясын сатып алуға ұсынады
Wells Fargo сарапшысы Аарон Рейкерстің жазуынша, компанияға қатысты болжамның жақсаруына жасанды интеллект жүйелерін құруға байланысты корпоративтік шешімдерге сұраныстың артуы және бизнестің әртараптандырылуы ықпал еткен. Өткен тоқсанның соңына қарай Cisco жылдық жоспарланған ЖИ-тапсырыстар көлемін асыра орындаған. Бұл компанияға мемлекеттік дата-орталықтар құрылысымен байланысты ірі жобаларға қатысуға, сондай-ақ ұзақ мерзімді корпоративтік келісімшарттар жасауға жол ашады.
«Cisco корпоративтік ЖИ саласында (жүздеген млн долларлық көлемде) ұзақ мерзімді экспансияға жақсы позицияда тұр. Nvidia-мен әріптестік — маңызды бәсекелік артықшылық», — деп жазады Wells Fargo сарапшысы. — «Біз Cisco-ның бір акцияға шаққандағы пайдасын арттыру және тапсырыстар өсімі қалпына келген соң мультипликаторларды қайта қарау потенциалын көріп отырмыз».
Сарапшы биыл Cisco тапсырыстары тұрақты өсім көрсетіп келетінін атап айтты. Нарық Cisco-ның жасанды интеллектке бағытталған бизнесінің әсерін толық ескере бастаған кезде, оның акциялары қайта бағалануы мүмкін, ал компания тұрақты өсімге оралуы мүмкін.
Cisco-ның жазылымға негізделген бизнес-моделінің «жетілгенін» атап өтті: қазіргі кезде жазылымдар компанияның жалпы табысының 56%-ын және өнімдер бойынша табыстың шамамен 40%-ын құрайды. Рейкерс қосымша өсу потенциалын корпоративтік кеңсе мен филиал желілерін жаңарту циклімен байланыстырады.
Басқа да сарапшылар пікірі
MarketWatch деректеріне сүйенсек, Wells Fargo ұсынған Cisco акцияларына арналған жаңа мақсатты баға — Уолл-стриттегі ең жоғары бағалардың бірі. Сарапшылардың консенсус-болжамы акциялардың біршама ұстамды өсімін — 14 мамырдағы сауда жабылу бағасынан 13% өсуін болжайды. Инвестбанктер арасында кең таралған ұсыным — Cisco акцияларын «ұстап тұру»: 25 сарапшының 13-і клиенттеріне осындай кеңес береді. Ал қазір бұл акцияларды сатып алуға кеңес береді — 11 сарапшы.
