Citi және BofA өз табыстарының өсуімен таңқалдырды

Bank of America мен Citigroup, сондай-ақ Уолл-стриттің басқа да ірі банктері, Дональд Трамптың сауда саясаты аясында акциялар нарығындағы құбылмалылықтан пайда тапты. Екі банктің де біріші тоқсандағы көрсеткіштері сарапшылардың болжамдарын басып озды, бұл олардың трейдинг арқылы кірісінің өсуіне байланысты болды. BofA мен Citi акциялары Нью-Йорктегі сауда кезінде 2 сәуірден бергі ең жоғары деңгейге көтерілді, сол күні Трамп АҚШ-қа импортқа жаңа сауда баж салықтарын жариялаған болатын.

Толығырақ

— Bank of America кіріс пен түсім бойынша болжамнан асып түсті, бұл акциялар саудасындағы табыстардың жоғары болуы мен таза пайыздық кірістің өсуімен байланысты. Банк түсімі 2024 жылдың осы кезеңімен салыстырғанда 6%-ға өсті және $27,51 млрд-қа жетті. LSEG зерттеуінше, сарапшылар $26,99 млрд болжамдаған еді. Пайда 11%-ға өсті, бұл $7,4 млрд-ты құрады. Бір акцияға шаққандағы таза пайда (EPS) $0,9 болды, ал сарапшылар $0,82 деп болжаған еді.

Таза пайыздық кірістің өсуі негізгі себептердің бірі болды — бұл көрсеткіш $14,6 млрд-қа жетті, ал Street Account консенсусы $14,56 млрд болады деп күткен. BofA-ның құнды қағаздар нарығындағы операциялары да күтулерден асып түсті: акциялар саудасынан түскен түсім 17%-ға, борыштық құралдардан 5%-ға өсті. Инвестициялық банкингтен түсетін комиссиялық кірістер 3%-ға төмендеп, $1,5 млрд-ты құрады, болжам бойынша бұл көрсеткіш $1,6 млрд болуы керек еді. Осыған дейін тағы бір ірі банк Goldman Sachs бұл көрсеткіштің 8%-ға төмендегенін хабарлады. Осы сегменттегі төмендеу сол құбылмалылықпен байланысты болды — клиенттер бірігу және қаржыландыру келісімдерін жасауға тартынып, мәмілелерден бас тартқан. Bloomberg хабарлағандай BofA-ның несие бойынша ықтимал шығындарға арналған резервтері — инвесторлар рецессия қаупіне байланысты жіті қадағалайтын негізгі көрсеткіш — күткеннен жақсы болып шықты. Олар $1,5 млрд-ты құрады, ал болжам $1,58 млрд-ты көрсеткен еді.

BofA басшысы Брайан Мойнихэн баспасөз хабарламасында: «Экономикалық жағдай өзгере түсуі мүмкін болғанымен, сапалы өсімге арналған тәртіпті инвестициялар, бизнесіміздің әртараптандырылуы және команданың дамуға шоғырлануы біздің тұрақтылығымыздың басты қайнар көзі болып қала береді» деп мәлімдеді.

— Citigroup та болжамдарды басып озды. Банк түсімі мен EPS сәйкесінше $21,6 млрд және $1,96 болды, ал сарапшылар $21,29 млрд және $1,85 деп болжаған. 

Citigroup басшысы Джейн Фрейзер АҚШ президентінің сауда саясатына жанама түрде түсініктеме берді: «Ұзақ мерзімді сауда теңсіздіктері мен басқа да құрылымдық өзгерістер жойылғаннан кейін, АҚШ әлемдегі жетекші экономика болып қала береді, ал доллар резервтік валюта мәртебесін сақтайды» деді Фрейзер.

Нарықтағы жоғары құбылмалылық Citi трейдерлеріне акциялар бойынша операциялардан түсетін табысты 23%-ға, ал борыштық құралдар бойынша 8%-ға арттыруға мүмкіндік берді. Нәтижесінде, екі көрсеткіш те Уолл-стрит күткен нәтижелерден асып түсті.

Citi басшысы Джейн Фрейзер АҚШ президентінің сауда саясатына жанама түрде түсініктеме берді. «Бәрі орнына келгенде және ұзақ мерзімді сауда теңсіздіктері мен басқа құрылымдық өзгерістер артта қалғанда, АҚШ әлемнің жетекші экономикасы болып қала береді, ал доллар резервтік валюта мәртебесін сақтайды», — деді ол.

Фрейзер сонымен қатар банк түрлі макроэкономикалық сценарийлерде жақсы нәтижелер көрсететінін атап өтті.

Сондай-ақ, ол банк әртүрлі макроэкономикалық сценарийлерде жақсы нәтижелер көрсететінін айтты.

Инвестор үшін маңыздысы

Goldman Sachs, JPMorgan және Morgan Stanley сияқты АҚШ-тың ірі банк холдингтері трейдингтен түскен кірістерінің өскенін көрсетті. Бұл оларға бірінші тоқсанда табысты арттырып, күтілген нәтижелерден асып түсуге көмектесті. Банк бөлімшелері президент Трамптың сауда саясатының ықтимал салдары туралы жаңа ақпаратқа жауап ретінде тәуекелді төмендетуге немесе арттыруға тырысатын инвесторлардан комиссияларды жинауда белсенді жұмыс істеуде, деп хабарлады The Wall Street Journal. Осы үш банк клиенттер атынан акциялар бойынша операциялардан $12 млрд-тан астам комиссиялар тапты. WSJ мәлімдеуінше, бұл нәтиже тіпті COVID-19 пандемиясының шыңдарындағы трейдингтен түскен табыстардан да асып түскен.

Wall Street ескерткеніндей Трамптың баж салығы және оның төңірегіндегі белгісіздік экономиканы рецессияға итермелеуі мүмкін, бұл банк бизнесіне, әсіресе корпоративтік кредиттеу және мәмілелер жасау салаларына кері әсер етуі ықтимал. Алайда трейдерлер үшін болашаққа деген көзқарас оң: болжам бойынша олар белгісіздіктен пайда табуды жалғастырады, деп жазады WSJ.

«Тоқсан енді ғана басталғанымен, клиенттердің белсенділігі жоғары деңгейде, ал бизнес өте жақсы нәтижелер көрсетуде», — деді Goldman Sachs басшысы Дэвид Соломон банк есебін түсіндіріп.

Алайда егер шамадан тыс жоғары құбылмалылық ұзақ уақытқа созылса, бұл банктер үшін проблемаға айналуы мүмкін: бұл клиенттердің нарықтан кетіп, күту позициясын ұстануына себеп болуы мүмкін, деп түсіндіреді WSJ. Дегенмен банкирлердің айтуынша қазіргі уақытта нарықта ешқандай дүрбелең белгілері байқалмайды, деп атап өтті басылым.