2022 жылдан бергі Еуропадағы ірі листинг және Nasdaq-қа сын: 12 қазанға дейінгі IPO
Еуропада 2022 жылдан бергі ірі IPO өтті: Verisure қауіпсіздік компаниясы акциясын листингке шығарып, алғашқы сауда күні 21% күрт өсті. Ал кір жуу жабдықтарының ірі өндірушісі Alliance Laundry Нью-Йоркте $826 млн-дық орналастырудан кейін сәтті дебют жасады. Соңғы уақытта Nasdaq биржасы «арзан акциялар» үшін танымал алаңға айналып, сынға қарамастан мұндай листингтерді мақұлдауды жалғастырып келеді, The Wall Street Journal. 12 қазанға дейінгі IPO-дағы басты жаңалықтар туралы біздің шолудан оқыңыз.
Болашақ IPO орналастырулар туралы не белгілі?
— Британдық Shawbrook банкі Лондон қор биржасында IPO өткізуді жоспарлап отыр. Bloomberg дерегінше, банк шамамен 400 млн фунт стерлинг ($539 млн) тартуды көздейді. Компания өз бағалауын 2 млрд фунт ($2,7 млрд) шамасында деп есептейді. Shawbrook акциясы бұған дейін де Лондонда 2015–2017 жылдары саудаланған. Сол кезде BC Partners пен Pollen Street жетекшілік еткен инвесторлар консорциумы банкті 868 млн фунтқа (сол кездегі шамамен $1,1 млрд) бағалап, сатып алған болатын.
— Permira және Blackstone қоры Германияның Mobile.de автокөлік маркетплейсінің IPO-сын ұйымдастыру үшін инвестициялық банктерді таңдады, деп хабарлады Financial Times. Басылым дерегінше, компания Франкфурт биржасына 2026 жылдың ортасында шығуы мүмкін. Mobile.de — Германиядағы ең ірі көлік сауда алаңы, оның 40 мыңға жуық дилер-клиенті бар. Оның листингі соңғы жылдардағы Еуропадағы ең ірі IPO-лардың бірі болмақ, дейді FT.
Соңғы IPO нәтижелері
— Alliance Laundry — өзін-өзі қызмет көрсететін кір жуу жабдықтары нарығының әлемдік көшбасшысы — Нью-Йорк қор биржасында листингтен кейін алғашқы сауда күнінің қорытындысында акциясы 13% өсті. IPO көлемі 10% ұлғайтылып, баға диапазонының жоғарғы шегінде өтті. Компания мен оның инвесторы BDT & MSD Partners жалпы сомасы $826,3 млн көлемінде акция сатқан. Bloomberg дерегінше, ұлғайтылған орналастыру көлемінен кейін IPO-ға сұраныс 11 еседен аса көп болған, ал ең ірі 10 институционалдық инвестор акцияның 55%-дан астамын сатып алған. Агенттік атап өткендей, өнеркәсіп секторында IPO көлемі өсіп келеді, алайда соңғы жылдары биржаға шыққан америкалық өндірістік компаниялар саны аз. АҚШ-тағы листинг нарығында финтех-компаниялар, соның ішінде криптовалюта саласындағы ойыншылар, басым болып тұр.
— Phoenix Education Partners (Финикс университетінің иесі) акциясы АҚШ-тағы IPO-дан кейін алғашқы сауда күні 19% күрт өсті. Компания Нью-Йорк қор биржасында $136 млн көлемінде акция орналастырды, бағасы жарияланған диапазонның ортасына сәйкес келді. Bloomberg мәліметінше, IPO-ға сұраныс 10 есеге көп болған. Финикс университеті 1976 жылы құрылған және жұмыс істейтін ересектерге арналған білім беру бағдарламаларына маманданған.
— Verisure — Еуропа мен Латын Америкасында жұмыс істейтін қауіпсіздік қызметі компаниясының акциясы 2022 жылдан бергі Еуропадағы ең ірі IPO-дан кейін 21% күрт өсті. Компания Стокгольм биржасында акциясын 3,2 млрд еуроға орналастырды, бағасы алдын ала жарияланған диапазоннан жоғары болды. Verisure басшысы Остин Лалли биржадағы дебют күні компанияның мақсаты қысқа мерзімді баға өсімі емес, ұзақмерзімді нәтижелерге жету екенін айтты.
— Ottobock — медициналық протез өндірушісінің акциясы Франкфурттағы алғашқы сауда күні 4,7% өсті. Бұл — 2024 жылдың наурызынан бергі Германиядағы ең ірі IPO. Компания мен оны басқаратын Нэдер отбасысы акцияны 702 млн еуроға сатып, баға диапазонының жоғарғы шегінде орналастырды. Бастапқыда Ottobock 2022 жылы биржаға шығуды жоспарлаған, бірақ Ресей мен Украина арасындағы конфликттен кейін нарықтағы тұрақсыздық себебінен дайындықты кейінге қалдырған.
— Tata Capital — банктік емес несие ұйымының $1,7 млрд-тық IPO-сы 2025 жылы Үндістандағы ең ірі орналастыруға айналды. Bloomberg дерегінше, өтінім қабылдаудың соңғы күнінде барлық акция толық сатып алынды. Жалпы өтінім саны орналастырылған акция көлемінен екі есе көп болды, ал институционалды инвесторларға арналған квота 3,4 есе артық жазылды. Агенттік атап өткендей, инвесторлардың жоғары қызығушылығы компанияның 13 қазандағы биржалық дебюті алдында жақсы нышан. Tata Capital Үндістандағы ең ірі холдингтердің бірі — Tata Group құрамына кіреді. Акция 310–326 рупий (шамамен $3,5–3,7) диапазонының жоғарғы шегінде орналастырылды, бұл Tata Capital-ды Үндістандағы төртінші ең ірі көлеңкелі несие берушіге айналдырады (Bajaj Finance, Bajaj Finserv және Jio Financial Services компаниясынан кейін).
IPO әлеміндегі басқа да маңызды жаңалықтар
— 2026 жылы Үндістандағы IPO көлемі $20 млрд-қа дейін тарта алады, деп есептейді Citigroup. «Үндістан мен Гонконг келесі жылы әлемдегі ең белсенді акционерлік капитал (ECM) нарығына айналуы ықтимал», — деді Citi компаниясының Азия-Тынық мұхиты өңіріндегі капитал нарықтары бөлімінің басшысы Хариш Раман. 2025 жылы елдегі IPO арқылы $12 млрд тартылған. Қазан айында бұл сома тағы $5 млрд-қа ұлғаюы мүмкін — бұған Tata Capital мен LG Electronics компаниясының үнді бөлімшесінің сауда-саттыққа шығуынан, дейді Bloomberg.
The Wall Street Journal дерегінше, Nvidia, Apple және Microsoft акциясы саудаланатын Nasdaq биржасы соңғы уақытта қаржылық перспективалары күмәнді ұсақ шетелдік компаниялардың «тиындық» акциясын (penny stocks) орналастыруға арналған ең танымал алаңға айналды. Соңғы екі жылда осындай микрокәсіпорындардың листинг саны күрт артқан. Мұндай акциялар әдетте жекелеген инвесторларды тартады, бірақ көп ұзамай бағалары құлдырап кетеді. Кейбірінің бағасы атау өзгерту, криптовалютамен немесе жасанды интеллектпен байланыс туралы жаңалықтардан кейін қысқа мерзімді серпіліс көрсеткен. Инвесторлар мен заң шығарушылар бұл IPO-ларды алаяқтық пен манипуляция ошағы деп атаған соң, Nasdaq биржасы тәртіпке келтіруге уәде беріп, листинг критерийлерін қатаңдату үшін АҚШ Бағалы қағаздар және биржа бойынша комиссиясы (SEC) өтініш жіберді, алайда WSJ мәліметінше, биржа әлі де өзі талап ететін критерийлерге сай келмейтін кей орналастыруларды мақұлдауды жалғастырып жатыр.
