Нью-Йоркте таң: инвесторлар сақ қалпында

АҚШ қор нарығындағы оқиғалардың күнделікті шолуы мен болжамы Freedom Capital Markets Research зерттеу бөлімінің орынбасары Михаил Дениславов тарапынан.

Геосаяси күн тәртібі нарықтар үшін белгісіздіктің негізгі факторларының бірі болып қала береді. Түнде Иранның Израиль аумағына зымыран соққыларының жаңа толқыны туралы хабарламалар тарады. Бұл қақтығыстың одан әрі ушығуының белгісі және оның жақын арада аяқталу ықтималдығын төмендетеді. Сонымен бірге АҚШ заң шығарушыларының Иранға қарсы әскери әрекетті шектеу бастамасын тоқтату туралы шешімі Ақ Үйге операцияны жалғастыруға кең өкілеттіктер береді. Осы жағдайға байланысты ғаламдық энергетикалық саудадағы тәуекелдер сақталуда, себебі Ормуз бұғазы айналасындағы шиеленіс жоғары болып тұр және тауар бағаларындағы геосаяси үстемені қолдайды. Таяу Шығыстағы жағдайға қатысты кез келген жаңалық күндізгі саудадағы құбылмалылықты арттыруы мүмкін.

Осы бейсенбіде, әдеттегідей, жұмыссыздық бойынша жәрдемақыға өтініштер саны туралы апталық деректер жарияланады, бұл еңбек нарығының жағдайын тез бағалауға мүмкіндік береді. 28 ақпанға дейінгі аптаға қатысты бастапқы өтініштер бойынша орташа болжам 212 000-нан 215 000-ға дейін өсуді көрсетеді. 21 ақпанға дейінгі аптаға арналған қайталама өтініштер бойынша болжам – 1,845 миллион, алдыңғы ұқсас кезеңдегі 1,833 миллионға қарағанда. Ағымдағы тұрақты еңбек нарығы динамикасынан елеулі ауытқулар күтілмейді, бірақ статистика сессия басында нарық қозғалысына әсер етуі мүмкін. Күндізгі уақытта қадағалау жөніндегі ФРЖ вице-торағасы Мишель Боуман «Алда не күтіп тұр: экономика мен инновацияға көзқарас» шарасында сөз сөйлеуге жоспарланған. Инвесторлар спикердің экономика мен қаржы жүйесінің жағдайына қатысты бағалауларына қызығушылық танытады.

Негізгі сессия ашылар алдында Ciena (CIEN), Kroger (KR), JD.com (JD), Burlington Stores (BURL), BJ's Wholesale Club (BJ) және Victoria's Secret (VSCO) компанияларының нәтижелері ұсынылады. Сауда-саттық аяқталғаннан кейін Costco Wholesale (COST), Marvell Technology (MRVL), Petrobras (PBR), Samsara (IOT), Guidewire Software (GWRE), Gap (GAP) және The Cooper Companies (COO) есеп береді.

S&P 500 фьючерстері алдыңғы құбылмалы сессиядан кейін теріс бағытта саудаланып жатыр. Келесі сессияға тәуекелдер теңгерімін біз орташа құбылмалылықпен бейтарап деп бағалаймыз.

— Broadcom (AVGO) акциялары нарық ашылардан бұрын 6%-дан астамға өсті. Жасанды интеллект сегментінің тоқсандық табысы 8,4 миллиард долларға дейін екі еседен астам өсті. Компания басқармасы жасанды интеллект чиптерін сатудан түскен табыс 2027 жылы 100 миллиард доллардан асатынын, бұл ірі технологиялық компаниялардың сұранысының күрт өсуін көрсететінін мәлімдеді.

— The Trade Desk (TTD) негізгі сессия аяқталғаннан кейінгі алдын ала саудада OpenAI-пен ықтимал серіктестік туралы жаңалықтардың арқасында нарықтық капитализациясы 19%-дан астамға өсті. Инвесторлар ChatGPT жарнамалық инвентарына эксклюзивті қолжетімділікке үміттеніп, шамамен 17 миллиард долларлық табыс алуды көздейді.

— Veeva Systems (VEEV) акциялары тоқсандық есеп жарияланғаннан кейін шамамен 11%-ға өсті. Компанияның кірісі жыл сайын 16%-ға өсіп, 835,9 миллион долларды құрады, ал консенсус болжам 808,9 миллион доллар болған. Жазылым сегменті негізгі қозғаушы күш болып қала береді: мұнда кіріс 16,3%-ға өсіп, 707,8 млн долларды құрады, ал R&D Solutions сегменті жыл сайын 20%-дан астам өсті.

IREN (IREN) акциялары 6 миллиард долларға дейін қаржы тарту жоспары жарияланғаннан кейін шамамен 5%-ға төмендеді. Компания 50 000 дана ең жаңа Nvidia процессорларын сатып алуды жоспарлап отыр. Басқарма ағымдағы жылға AI Cloud сегментінен түсетін кірісті 3,7 миллиард доллар деңгейінде болжайды. Сонымен бірге қазіргі акционерлердің үлестерінің айтарлықтай азаю қаупі акция бағасына салмақ салып отырған негізгі фактор болып қала береді.

— Graphic Packaging (GPK) акциялары компанияның бас атқарушы директоры өз қаражатына 44 300 акция сатып алғаны туралы жаңалықтан кейін қымбаттады. Институционалдық инвесторлар бұл ашық нарықтағы инсайдерлік сауданы компанияның негізгі құндылығы төмен бағаланғанының және басшылықтың компанияның болашақ ақша ағындарының тұрақтылығына сенімді екенінің белгісі ретінде қарастырады.

4 наурызда АҚШ акция индекстері айтарлықтай оң аймақта жабылды: S&P 500 0,78%-ға, Nasdaq 100 1,51%-ға, Dow Jones 0,49%-ға және Russell 2000 1,06%-ға өсті. Өсім нарықтың ең танымал импульстік сегменттерінің, соның ішінде жасанды интеллект экожүйесіне қатысты компаниялардың қалпына келуімен, мықты макроэкономикалық көрсеткіштер мен геосаяси жағдайға инвесторлардың төзімділігі аясында жүзеге асты.

«Керемет жетілікте» сатып алушылар арасында Amazon (AMZN: +3,88%) және Tesla (TSLA: +3,44%) акциялары ең сұранысқа ие болды.

Технология секторы (XLK: +1,7%) және циклдық тұтыну тауарларын өндірушілер (XLY: +1,78%) жартылай өткізгіштер мен бағдарламалық қамтамасыз ету сегменттеріндегі өсімнің арқасында кең нарықтағы өсімді бастады. Қорғаныс сипаттағы циклдық емес тұтыну тауарлары секторы (XLP: −0,66%) артта қалды.

Оң серпіндердің бірі – ISM қызмет көрсету PMI көрсеткішінің жариялануы болды, ол ақпанда күтпеген жерден 56,1 ұпайға дейін өсіп (консенсус: 53,5), 2022 жылғы тамыздан бері ең жоғары деңгейге жетті. Нарық есептің қолайлы құрылымына оң реакция білдірді: жаңа тапсырыстар мен жұмыспен қамту компоненттері жақсарды, ал төленген бағалар индексі төмендеп, инфляциялық қысымдарға қатысты алаңдаушылықты бәсеңдетті. Қосымша оптимизмді ADP деректері туғызды: жеке сектордағы жаңа жұмыс орындарының саны болжам бойынша 50 000-ға қарағанда 63 000-ға өсті. Бұл еңбек нарығындағы сау жағдайдың жалғасып жатқанын растады.

Бағаның өсуіне үміткерлерді Иранның шиеленісті төмендету шарттарын талқылау туралы ұсынысы туралы БАҚ хабарламалары қолдады, алайда ресми АҚШ өкілдері бұл ақпаратқа күмәнмен қарады.

Федералдық резервтік жүйе кеңесінің мүшесі Стивен Мирман Таяу Шығыстағы қарулы қақтығыс биыл негізгі мөлшерлемені бірнеше рет төмендету жоспарларына әлі кедергі келтіріп отырған жоқ екенін атап өтті. Федералдық резервтік жүйенің «Беж кітабы» экономикалық белсенділіктің көптеген аймақтарда баяудан орташа қарқынға дейін өскенін растады.

— Intel компаниясының (INTC: +5,8%) қаржы директоры корпорацияның өндірістік қуаты 100%-дан астам жүктемемен жұмыс істеп жатқанын мәлімдеді. Басқарма 2026 жылы орталық процессорлар нарығының айтарлықтай кеңейетініне үміттенеді және жад чиптері тапшылығы 2027 жылдың соңына дейін жалғасуы мүмкін екенін атап өтті.

— CrowdStrike (CRWD: +4,2%) өткен тоқсанда мықты нәтижелер көрсетіп, 2027 жылғы қаржылық жылға арналған кіріс болжамын жоғарылатты. Нарық қатысушылары компанияның жасанды интеллект саласындағы бәсекелік артықшылықтарының нығайғанын және ірі корпорациялардың оның қауіпсіздік платформаларына белсенді өтуін жоғары бағалады.

— Ross Stores (ROST: +8%) соңғы есеп беру кезеңінде күтпегендей жоғары табыс көрсетті. Компанияның басқармасы дивидендті 9,9%-ға арттыруды жариялады. Операциялық табыстылықтың өсуі мен салыстырмалы сатулар бойынша сенімді болжам ағымдағы сұраныс жағдайында бизнестің тұрақтылығын растады.

— Wix.com-ның (WIX: +12,7%) төртінші тоқсан бойынша кірісі мен еркін ақша ағыны күтілгеннен нашар болды. Дегенмен, инвесторлар болжамдарға оң реакция білдірді: олар 2026 жылы брондаулар мен кірістің екі таңбалы өсімін, сондай-ақ 2 миллиард долларлық акцияларды қайта сатып алу бағдарламасын жеделдету үшін 250 миллион долларлық жеке орналастыру туралы хабарландыруды қуана қарсы алды.

— Dycom Industries (DY: −4,1%) төртінші тоқсан бойынша кірістің 16%-ға өскенін хабарлады және негізгі қаржылық көрсеткіштердің жақсарғанын тіркеді. Алайда инвесторлар қаңтар–наурызға арналған пайдалылық бойынша сақтықпен берілген болжамға теріс реакция білдірді, бұл ауа райы факторларының әсері мен энергетикалық инфрақұрылым сегментіндегі жобалардың динамикасымен түсіндіріледі.