Таңғы шолу: Nvidia табысын АҚШ-пен бөліседі, SoftBank ставкасы, мұнайға қарсы шорттау
Nvidia мен AMD АҚШ үкіметімен ортақ келісімге келді. Енді Қытайда сатылатын кейбір чиптерден түсетін табыстың 15%-ын экспорттық лицензиялар алу үшін береді. Осы ретте Қытайдың H20 ЖИ чиптерінің қауіпсіздігі жөнінде айыптаулары Nvidia-ны даудың ортасына шығарды, алайда компания мұны теріске шығарып отыр. Параллель энергетика саласында хедж-қорлар көпжылдық стратегияларын өзгертіп, мұнай компанияларының акцияларын белсенді түрде шорттай бастады және күн энергетикасына қарсы ставкаларын қысқартты. Осы және өзге де оқиғалар — 11 тамыздағы таңғы шолуымызда.
Nvidia мен AMD Қытайға чиптер экспорттау үшін АҚШ-қа табысының бір бөлігін береді
Nvidia мен AMD Қытайда сатылатын кейбір чип үлгілерінен, оның ішінде Nvidia H20 және AMD MI308, түсетін кірістің 15%-ын АҚШ билігіне беруге келісті, деп хабарлайды Financial Times дереккөздерге сілтеме жасап. Оның орнына компаниялар Қытайға чиптерін жеткізуге экспорттық лицензиялар алады.
FT бұл келісімді бұрын-соңды болмаған қадам деп атады. Дегенмен, басылымның пікірінше, бұл мәміле Дональд Трамптың саясатына толық сәйкес келеді. Ол баж салығы енгізу қаупі арқылы компанияларды АҚШ-та инвестиция салуға және жұмыс орындары мен кірісті елге қайтаруға ынталандыру шараларын талап етіп келеді. Өткен аптада Трамп АҚШ чиптер мен жартылай өткізгіштер импортына 100% баж салығын енгізетінін, алайда АҚШ-қа инвестиция салатын компаниялардың бұл төлемдерден босатылатынын мәлімдеді.
FT дерегінше, Nvidia басшысы Дженсен Хуанг өткен аптада Трамппен кездескен. Nvidia келісімнің жасалғанын жоққа шығарған жоқ, дейді басылым. Компания: «Біз АҚШ билігі белгілеген ережелерді сақтай отырып, әлемдік нарыққа қатысамыз», — деп мәлімдеді. AMD бұл тақырыпқа қатысты басылым сұрағына жауап бермеді.
Nvidia Қытайдың H20 чиптері ұлттық қауіпсіздікке қауіп төндіреді деген айыптауларын теріске шығарды
Nvidia Қытай нарығына қайта оралуға күш салып жатқанда, Қытайдың мемлекеттік БАҚ-тары Nvidia H20 чиптерін технологиялық тұрғыда артта қалған, экологияға зиян келтіретін және қашықтан өшіруге арналған «аппараттық бэкдорлар» бар деп айыптады, деп хабарлайды CNBC. WeChat мессенджеріндегі жарияланымда мұндай функциялар Қытайдың ұлттық қауіпсіздігіне қауіп төндіреді деп жазылды.
Nvidia «киберқауіпсіздік аса маңызды» екенін атап өтіп, өз чиптерінде бэкдорлар немесе авариялық өшіргіштер (kill switch) жоқ екенін мәлімдеді. Компания H20 үлгісін Трамп әкімшілігі сәуірде енгізген тыйымның алынып тасталуынан кейін Қытайда қайта сата бастады. H20 — Қытай нарығына арналған, неғұрлым дамыған AI-чиптеріне шектеу қойылғаннан кейін жасалған жеңілдетілген нұсқа.
АҚШ-тың экспорттық бақылау шаралары Бейжіңнің жоғары өнімді чиптерді әскери мақсаттарға және жасанды интеллектті дамытуға пайдалануы мүмкін деген алаңдаушылықпен байланысты. H20 жеткізілімі қайта басталғанына қарамастан, АҚШ пен Қытай арасында жартылай өткізгіштер мәселесінде шиеленіс сақталып отыр.
Хедж-қорлар жасыл энергетикаға қарсы ставкаларын қысқартып, мұнай акцияларын шорттап жатыр
Bloomberg Green талдауына сәйкес, 2024 жылдың қазанынан бері хедж-қорлар мұнай компанияларының акцияларын белсенді түрде шорттап, сонымен қатар күн энергетикасына қарсы қысқа позицияларын қысқарта бастады. Бұл — 2021 жылдан бері үстемдік еткен стратегияның өзгеруі, деп жазады Bloomberg.
Мұнайға деген қызығушылықтың төмендеуіне ОПЕК+ ұйымына мүше кейбір елдердің ұсынысты арттыруы, АҚШ пен Қытай экономикасының баяулау қаупі және әлемдік мұнай қорларының өсуі туралы күтулер әсер етуде. Қосымша қысымды Дональд Трамп әкімшілігінің мұнай бағасын төмендетуге бағытталған қадамдары жасап отыр, бұл өндірушілердің наразылығын туғызуда.
Осы уақытта «жасыл» сектордағы позициялар жақсаруда. Маусым айында күн энергетикасы акцияларын шорттайтын қорлардың үлесі 2021 жылдан бергі минимумға түсті, ал жел энергетикасындағы инвестициялар негізінен ұзақ мерзімді болып қалуда. Жаңартылатын энергия көздеріне сұраныстың өсуі, оның ішінде жасанды интеллекттің дамуына байланысты энергия тұтынудың артуы туралы болжамдармен байланыстырылады. Қытайда жасыл энергетика акциялары артық өндіріс мәселесі шешілгеннен кейін құлдырауын қалпына келтіріп жатыр, ал АҚШ-та Трамп кезінде субсидиялардың қысқаруы күтулерге қарамастан инвесторларға көбірек айқындық берді.
2025 жылдың сәуірінен бері S&P таза энергетика индексі шамамен 18% өсті, ал мұнай компаниялары индексі 4% төмендеді. Өсу көшбасшысы — күн энергетикасы секторы: Invesco Solar ETF осы кезеңде 18%-дан астам қосты. Электромобиль сегментінде шорттар сақталуда, бірақ олардың үлесі соңғы бес жылдағы екінші минимумға түсті, бұл мұнайға сұраныстың ұзақ мерзімді перспективада қысқаратыны жөніндегі болжамдарға сәйкес келеді.
Масаёси Сон жасанды суперинтеллектке сенеді
Масаёси Сон өзінің мансабындағы ең ірі ставкасын — SoftBank компаниясы жасанды интеллект әкелетін революцияның ортасында болады деген сенімі, деп хабарлайды CNBC. Оның болжамынша, 10 жылдан кейін адамнан 10 000 есе ақылды жасанды суперинтеллект (ASI) пайда болады. Мұндай батыл болжам Сон үшін қисынды: ол 2000 жылы Қытайдың e-commerce алыбы Alibaba-ға 20 млн доллар инвестиция салып, SoftBank-қа миллиардтаған табыс әкелген. Енді ол осы жетістікті қайталауды көздеп, AI саласындағы компанияларды сатып алып, қаржыландырып жатыр.
Соңғы жылдары, әсіресе 2024 және 2025 жылдары, SoftBank AI секторындағы позицияларын агрессивті түрде нығайтуда. 2016 жылы компания чип өндіруші Arm-ды $32 млрд-қа сатып алған (бүгінде оның нарықтық капитализациясы $146 млрд-тан асады), ал 2025 жылдың наурызында Ampere Computing-ті $6,5 млрд-қа сатып алатынын жариялады. SoftBank OpenAI-ға $32 млрд-тан астам инвестиция салып, ондаған басқа да AI-компанияларды қолдады.
Сарапшылардың айтуынша, SoftBank стратегиясы AI технологияларының толық стегін қамтиды — жартылай өткізгіштер мен инфрақұрылымнан бастап, бизнес, білім беру, медицина және автономды жүйелер салаларындағы қолданбаларға дейін. Сонның мақсаты — осы компоненттерді біртұтас экожүйеге біріктіріп, компания құнының ұзақ мерзімді өсімін қамтамасыз ету.
Нарықтың ахуалы
— Жапонияның кең Topix индексі 1,21% өсті.
— Nikkei 225 бенчмаркі 1,85% қосты.
— Оңтүстік Кореяда Kospi индексі 0,1% төмендеді, ал шағын компаниялар индексі Kosdaq керісінше 0,7% өсті.
— Австралияның S&P/ASX 200 индексі 0,3% көтерілді.
— S&P 500 және Nasdaq 100 фьючерстері 0,1–0,2% өсті, ал Dow Jones Industrial Average фьючерстері 0,16% өсті.
